Балли до токенів: надійний шлях до підприємництва в Web3

У галузі блокчейн багато хто вважає, що проекти без Токенів не мають основної цінності. Проте для більшості блокчейн-проектів незалежно від того, чи йдеться про проектування економіки Токенів, операції біржі чи поєднання технологій і публічних блокчейнів, вони ще не досягли професійного та зрілого рівня.

Більш важливо, що випуск та використання токенів по всьому світу стикаються з складним регуляторним середовищем. Прямий випуск токенів стартап-командами не лише створює величезний тягар відповідності, але й може призвести до втрати контролю над операціями. Тому більш надійним вибором є спочатку забезпечити стимулювання користувачів через систему балів, а після стабілізації екосистеми поступово перевести бали в токени, зрештою реалізувавши їх як активи.

Цінність балів: від стимулювання до переходу

Перевага системи балів полягає в тому, що вона надає проекту інструмент для перевірки ринку з низькими витратами, одночасно ухиляючись від юридичних ризиків на початковому етапі випуску токенів. За допомогою балів команда може надавати користувачам винагороди всередині додатку, підвищуючи лояльність і активність користувачів. Коли механізм балів поступово зріє, його можна токенізувати, надаючи більше цінності та реалізуючи обіг на блокчейні.

Цей режим не лише підвищує оперативну гнучкість команди, але й може встановити довіру користувачів та екосистему через бали, закладаючи основу для майбутньої токеноміки. Наприклад, одна блокчейн-платформа, що акцентує на автономії спільноти, заохочує користувачів голосувати та брати участь у управлінських завданнях через систему балів, а після стабілізації системи балів вводить токени на блокчейні, дозволяючи користувачам більш наочно відчувати цінність та роль токена.

Як приклад можна навести нещодавнє випуск токенів певної групи. Ця група була заснована в 2018 році і є лідером у сфері фінансових послуг цифрових активів в Азії. Група відома своєю всебічною екосистемою Web3, яка охоплює кілька основних сфер, таких як торгівля, інвестиції, токенізаційні послуги та інфраструктура. Основні напрямки діяльності включають дві великі торгові платформи, одна з яких є першою в Гонконзі ліцензованою віртуальною торговою платформою, що надає користувачам відповідні та безпечні торгові послуги; інша ж орієнтована на глобальних користувачів, пропонуючи різноманітні послуги з торгівлі цифровими активами, маючи ліцензію класу F від Управління фінансових послуг Бермудських островів.

Дизайн екологічного токена групи має на меті підтримку її великої бізнес-мережі та підвищення залученості користувачів. Загальний обсяг постачання становить 1 мільярд монет, які були випущені через непублічний розподіл, уникаючи правових та комплаєнс-ризиків, які можуть виникнути під час публічного продажу. Цей спосіб розподілу безпосередньо пов'язує вартість токена з активністю екосистеми, що робить його більш стійким. У реальних сценаріях застосування цей токен наділений багатьма функціями. На біржі його можна використовувати для сплати комісій платформи та надання знижок на торгові комісії для власників, що значно знижує витрати на торгівлю. Крім того, як основний інструмент стимулювання громади, він сприяє залученню користувачів до побудови екосистеми через різні програми винагород, підвищуючи активність спільноти. Користувачі, які володіють цим токеном, також можуть отримувати пріоритетний доступ до нових продуктів і послуг, що ще більше підвищує користувацький досвід. Такий різноманітний дизайн застосування робить його не лише функціональним токеном, а й ключовим двигуном для сприяння спільному розвитку екосистеми.

Модель випуску токенів та сценарії їх використання в групі надали цінний досвід для стартап-команд. Під час випуску та просування токенів вони застосували такі стратегії:

1. Екологічні стимули та розподіл: Токен не був розподілений через публічний продаж, а був розподілений через внутрішні екологічні стимули. Така модель уникає ризику порушення законодавства про цінні папери, одночасно ефективно розширюючи базу тримачів токенів через механізм винагород.

2. Завдання, що стимулюють аеродроп: користувачі отримують токени як винагороду за виконання певних завдань. Цей спосіб не лише підсилює відчуття залученості користувачів в екосистему, але й сприяє активності громади та поширенню бренду. Наприклад, раніше токени надавалися як винагорода за екосистемні заходи, щоб заохотити користувачів ділитися та просувати контент екосистеми.

3. Поєднання бізнесу та технологій: Токени в реальному застосуванні інтегрували різні функції, такі як участь у управлінні, сплата комісійних та обмін екосистемними послугами тощо. Такий дизайн токенів відповідає бізнес-логіці та сприяє глибокому застосуванню технології блокчейн у фінансовій сфері.

Ця прогресивна модель переходу від балів до Токенів не лише дозволяє групі уникати непотрібних ризиків відповідності, але й посилює довіру та залученість користувачів до проєкту.

Подвійний виграшний шлях відповідності та комерційної верифікації

Шлях від балів до токенів є ключовим для легалізації проєкту та необхідним етапом для комерційної перевірки. Як підприємці Web3, якщо випуск токенів також входить у ваші майбутні плани, можливо, варто почати з балів, що є більш відповідним шляхом розвитку. Ми можемо провести конкретний аналіз за такими чотирма аспектами:

1. Ринкова валідація стимулювання користувачів

Незалежно від того, чи йдеться про традиційні централізовані бали, чи про проектні токени, орієнтовані на майбутнє, основна проблема, яку потрібно вирішити, – це проблема прийняття користувачами. Основна цінність ранніх систем балів полягала в тому, що вони надавали проектам інструмент для тестування ринку з низькими витратами. Завдяки механізму винагороди балами команди можуть спостерігати за прийняттям проекту та лояльністю користувачів. Наприклад, застосунок, що акцентує увагу на децентралізованому обміні знаннями, може розробити правила винагороди балами: користувачі отримують бали за завантаження якісного контенту, а за вподобання або збереження контенту можуть отримати додаткові бали. Ця форма, з одного боку, приваблює ранніх користувачів, а з іншого – накопичує дані проекту, які надають реальну основу для подальшої токенізації економічної моделі. Дані про витрати балів також відображають уподобання користувачів щодо різних платіжних послуг. Ця перевірка ринку не лише підвищує ефективність роботи проекту на початковому етапі, а й вказує на напрямок для подальшого дизайну токенізації.

2. Вибір моменту для токенізації

Прагматично, токенізація є природним продовженням розвитку системи балів, але вибір часу має поєднуватися з базою користувачів, будівництвом екосистеми та технологічною підготовкою. Спочатку через форму балів стимулювали користувачів брати участь в карбуванні та торгівлі, а після того, як система балів стала зрілою, поступово переходили до токенізації. Ця стратегія ефективно уникала проблеми непопулярності токенів або втрати користувачів, викликаної "недосконалістю технологій та нездоровою екосистемою". Наприклад, один проект NFT, після року роботи своєї системи балів, в перший день виходу токена досягнув обсягу денних торгів понад мільйон доларів. Це вміння обирати час для токенізації є важливим прикладом для стартапів.

3. Баланс між відповідністю та фінансуванням

Багато команд помилково вважають, що токен є єдиним інструментом для залучення інвестицій. Але насправді моделі фінансування можуть бути більш гнучкими. Для більшості стартап-команд у сфері блокчейн на ранніх етапах цілком можливо використовувати модель акціонерного фінансування для отримання коштів, а на цій основі, якщо в майбутньому виникне потреба в емісії токенів, обидві сторони можуть чітко зазначити в акціонерній угоді, що коли проект досягне певної стадії, буде виділено інвесторам певний відсоток токенів. Такий підхід задовольняє потреби команди в фінансах і уникає регуляторних ризиків, пов'язаних із прямим продажем токенів. Крім того, багато стартап-проектів залучають кваліфікованих інвесторів або інвестиційні фонди, створюючи зарубіжні компанії, а також поєднують їх із механізмами винагороди, щоб збільшити лояльність користувачів. Це дозволяє забезпечити відповідність фінансування регуляторним вимогам, а також підвищити оцінку проекту через верифікацію даних користувачів та бізнес-сценаріїв. Такий підхід задовольняє потреби в капіталі і уникає регуляторних ризиків, пов'язаних із продажем токенів на ранньому етапі.

4. Взаємодія верифікації технологій та застосувань

Взаємодія між технологією та бізнес-сценаріями є ключем до успіху токенізації проекту. Наприклад, блокчейн-проект, що спеціалізується на торгівлі зеленою енергією, на початковому етапі заохочував домашніх користувачів завантажувати дані про споживання електроенергії та заходи з енергозбереження за допомогою системи балів, накопичуючи величезний пул даних про енергію. На етапі перевірки технології платформа обмінювала бали на екологічні токени, поєднуючи офлайн-дані про енергію з смарт-контрактами на блокчейні, завершуючи перехід від балів до токенів. Перевага цієї моделі полягає в тому, що бали не лише є інструментом мотивації користувачів, але й можуть надати реальні дані сценаріїв під час тестування технологічних застосувань, допомагаючи команді виявляти проблеми та коригувати стратегію. Коли модель пройшла кілька раундів коригувань, було офіційно створено публічний ризиковий пул через токени, що значно знизило ризик невдачі після запуску.

Завдяки вищезазначеній стратегії команда не лише може стабільно просувати відповідність проєкту, але й ефективно підтверджувати його комерційну цінність та потреби користувачів, закладаючи міцний фундамент для майбутньої токен економіки.

Підсумок

Від балів до Токенів — це не лише еволюція бізнес-моделі, але й шлях підприємництва, що поєднує ринкову перевірку та інновації у сфері регулювання. На тлі все більш складного глобального регуляторного середовища, стартап-команди повинні відмовитися від ілюзій "одразу все в одному", обираючи поступову стратегію, починаючи з балів, накопичуючи дані через ринкову перевірку, оптимізуючи механізми, а потім перетворюючи успішний досвід на активні застосування на блокчейні.

Ця модель "поступової токенізації" не лише знижує правові ризики на ранніх етапах проєкту, але й робить процес перевірки комерційної вартості більш природним і ефективним. Блокчейн-підприємці можуть знайти свою точку прориву лише шляхом постійних експериментів і оптимізації в рамках відповідності, оскільки ринкове середовище є складним і змінним. Підприємництво в інтернеті вимагає малих, але швидких кроків, але в сфері блокчейн-досліджень, можливо, справжнім "швидким" є обережний і впевнений підхід.