Ra mắt vào ngày 05/08/2007, Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust (FXO) là một quỹ giao dịch thông minh cung cấp sự tiếp cận rộng rãi đến danh mục quỹ ETF Tài chính.
Smart Beta ETF là gì?
Trong một thời gian dài, ngành ETF đã tràn ngập các sản phẩm dựa trên các chỉ số được trọng số theo vốn hóa thị trường, nhằm đại diện cho thị trường rộng lớn hơn hoặc một phân khúc thị trường cụ thể.
Các nhà đầu tư tin vào tính hiệu quả của thị trường nên xem xét các chỉ số vốn hóa thị trường, vì chúng tái hiện lợi nhuận của thị trường một cách tiết kiệm chi phí, thuận tiện và minh bạch.
Tuy nhiên, một số nhà đầu tư tin vào khả năng vượt trội thị trường thông qua việc lựa chọn cổ phiếu xuất sắc, và chọn một loại quỹ khác theo dõi các chiến lược không dựa trên trọng số vốn hóa: smart beta.
Các chỉ số không trọng số vốn cố gắng chọn các cổ phiếu có khả năng thực hiện lợi nhuận-rủi ro tốt hơn, dựa trên các đặc điểm cơ bản cụ thể, hoặc sự kết hợp của các đặc điểm tương tự khác.
Khu vực này cung cấp nhiều lựa chọn đầu tư khác nhau, chẳng hạn như cân bằng trọng số đơn giản nhất, trọng số cơ bản và các phương pháp trọng số dựa trên độ biến động/động lượng; tuy nhiên, không phải tất cả các chiến lược này đều có thể mang lại kết quả vượt trội.
Nhà tài trợ quỹ & Chỉ số
Quỹ này được quản lý bởi First Trust Advisors. FXO đã có thể tích lũy tài sản lên đến hơn 2,25 tỷ đô la, khiến nó trở thành một trong những quỹ ETF lớn hơn trong các quỹ ETF Tài chính. Quỹ cụ thể này, trước phí và chi phí, nhằm mục tiêu khớp với hiệu suất của Chỉ số Tài chính StrataQuant.
Chỉ số Tài chính StrataQuant là một chỉ số được điều chỉnh theo trọng số đô la bằng nhau, được thiết kế bởi AMEX để xác định và chọn lọc một cách khách quan các cổ phiếu từ Chỉ số Russell 1000 có thể tạo ra alpha tích cực so với các chỉ số phong cách thụ động truyền thống thông qua phương pháp sàng lọc AlphaDEX.
Chi phí & Các chi phí khác
Tỷ lệ chi phí là một yếu tố quan trọng trong lợi suất của một ETF và trong dài hạn, các quỹ rẻ hơn có thể vượt trội hơn đáng kể so với các quỹ đắt tiền hơn, với các yếu tố khác không thay đổi.
Chi phí hoạt động hàng năm cho ETF này là 0,61%, khiến nó ngang bằng với hầu hết các sản phẩm đồng nghiệp trong lĩnh vực này.
Quỹ này có tỷ suất cổ tức 12 tháng là 1,87%.
Sự Tiếp Xúc Ngành và Các Cổ Phiếu Hàng Đầu
Hầu hết các ETF là những sản phẩm rất minh bạch, và công bố danh mục đầu tư của họ hàng ngày. ETF cũng cung cấp sự tiếp xúc đa dạng, giúp giảm thiểu rủi ro từ cổ phiếu đơn lẻ, mặc dù vẫn quan trọng cho các nhà đầu tư nghiên cứu danh mục đầu tư của quỹ.
ETF này có tỷ lệ phân bổ nặng nhất vào lĩnh vực Tài chính - khoảng 99,7% của danh mục đầu tư.
Xem xét các khoản đầu tư cá nhân, Bank Ozk (OZK) chiếm khoảng 1.68% tổng tài sản, tiếp theo là Invesco Ltd. (IVZ) và Interactive Brokers Group, Inc. (class A) (IBKR).
Câu chuyện tiếp tục. 10 khoản đầu tư hàng đầu của FXO chiếm khoảng 16.07% tổng tài sản đang quản lý của nó.
Hiệu suất và Rủi ro
Tính đến nay, lợi suất của Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust khoảng 10.08%, và nó đã tăng khoảng 21.33% trong 12 tháng qua ( tính đến 08/25/2025). FXO đã giao dịch giữa $45.90 $59.11 trong khoảng thời gian 52 tuần qua.
Quỹ có beta là 1.02 và độ lệch chuẩn là 22.53% trong khoảng thời gian ba năm qua, điều này khiến FXO trở thành lựa chọn rủi ro trung bình trong lĩnh vực cụ thể này. Với khoảng 106 tài sản, nó hiệu quả trong việc đa dạng hóa rủi ro cụ thể của công ty.
Các lựa chọn thay thế
Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust là một lựa chọn hợp lý cho các nhà đầu tư đang tìm cách vượt trội hơn so với phân khúc các quỹ ETF Tài chính trên thị trường. Tuy nhiên, có những quỹ ETF khác trong lĩnh vực này mà các nhà đầu tư có thể xem xét.
Vanguard Financials ETF (VFH) theo dõi chỉ số MSCI US Investable Market Financials 25/50 và ETF Financial Select Sector SPDR (XLF) theo dõi chỉ số Financial Select Sector. Vanguard Financials ETF có 12,88 tỷ đô la tài sản, ETF Financial Select Sector SPDR có 52,3 tỷ đô la. VFH có tỷ lệ chi phí 0,09% và XLF thay đổi 0,08%.
Các nhà đầu tư đang tìm kiếm những lựa chọn rẻ hơn và ít rủi ro hơn nên xem xét các quỹ ETF truyền thống được trọng số theo vốn hóa thị trường nhằm mục tiêu đạt được lợi nhuận tương đương với các quỹ ETF Tài chính.
Kết luận
Để tìm hiểu thêm về sản phẩm này và các ETF khác, hãy tìm kiếm các sản phẩm phù hợp với mục tiêu đầu tư của bạn và đọc các bài viết về những phát triển mới nhất trong vũ trụ đầu tư ETF, vui lòng truy cập Trung tâm ETF của Zacks.
Bạn muốn nhận những khuyến nghị mới nhất từ Zacks Investment Research? Hôm nay, bạn có thể tải xuống 7 Cổ phiếu Tốt nhất cho 30 Ngày tới. Nhấn vào đây để nhận báo cáo miễn phí này.
Báo cáo Nghiên cứu ETF AlphaDEX Tài chính First Trust (FXO):
Bài viết này được xuất bản lần đầu trên Zacks Investment Research (zacks.com).
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust (FXO) có phải là một quỹ ETF mạnh mẽ ngay bây giờ không?
Ra mắt vào ngày 05/08/2007, Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust (FXO) là một quỹ giao dịch thông minh cung cấp sự tiếp cận rộng rãi đến danh mục quỹ ETF Tài chính.
Smart Beta ETF là gì?
Trong một thời gian dài, ngành ETF đã tràn ngập các sản phẩm dựa trên các chỉ số được trọng số theo vốn hóa thị trường, nhằm đại diện cho thị trường rộng lớn hơn hoặc một phân khúc thị trường cụ thể.
Các nhà đầu tư tin vào tính hiệu quả của thị trường nên xem xét các chỉ số vốn hóa thị trường, vì chúng tái hiện lợi nhuận của thị trường một cách tiết kiệm chi phí, thuận tiện và minh bạch.
Tuy nhiên, một số nhà đầu tư tin vào khả năng vượt trội thị trường thông qua việc lựa chọn cổ phiếu xuất sắc, và chọn một loại quỹ khác theo dõi các chiến lược không dựa trên trọng số vốn hóa: smart beta.
Các chỉ số không trọng số vốn cố gắng chọn các cổ phiếu có khả năng thực hiện lợi nhuận-rủi ro tốt hơn, dựa trên các đặc điểm cơ bản cụ thể, hoặc sự kết hợp của các đặc điểm tương tự khác.
Khu vực này cung cấp nhiều lựa chọn đầu tư khác nhau, chẳng hạn như cân bằng trọng số đơn giản nhất, trọng số cơ bản và các phương pháp trọng số dựa trên độ biến động/động lượng; tuy nhiên, không phải tất cả các chiến lược này đều có thể mang lại kết quả vượt trội.
Nhà tài trợ quỹ & Chỉ số
Quỹ này được quản lý bởi First Trust Advisors. FXO đã có thể tích lũy tài sản lên đến hơn 2,25 tỷ đô la, khiến nó trở thành một trong những quỹ ETF lớn hơn trong các quỹ ETF Tài chính. Quỹ cụ thể này, trước phí và chi phí, nhằm mục tiêu khớp với hiệu suất của Chỉ số Tài chính StrataQuant.
Chỉ số Tài chính StrataQuant là một chỉ số được điều chỉnh theo trọng số đô la bằng nhau, được thiết kế bởi AMEX để xác định và chọn lọc một cách khách quan các cổ phiếu từ Chỉ số Russell 1000 có thể tạo ra alpha tích cực so với các chỉ số phong cách thụ động truyền thống thông qua phương pháp sàng lọc AlphaDEX.
Chi phí & Các chi phí khác
Tỷ lệ chi phí là một yếu tố quan trọng trong lợi suất của một ETF và trong dài hạn, các quỹ rẻ hơn có thể vượt trội hơn đáng kể so với các quỹ đắt tiền hơn, với các yếu tố khác không thay đổi.
Chi phí hoạt động hàng năm cho ETF này là 0,61%, khiến nó ngang bằng với hầu hết các sản phẩm đồng nghiệp trong lĩnh vực này.
Quỹ này có tỷ suất cổ tức 12 tháng là 1,87%.
Sự Tiếp Xúc Ngành và Các Cổ Phiếu Hàng Đầu
Hầu hết các ETF là những sản phẩm rất minh bạch, và công bố danh mục đầu tư của họ hàng ngày. ETF cũng cung cấp sự tiếp xúc đa dạng, giúp giảm thiểu rủi ro từ cổ phiếu đơn lẻ, mặc dù vẫn quan trọng cho các nhà đầu tư nghiên cứu danh mục đầu tư của quỹ.
ETF này có tỷ lệ phân bổ nặng nhất vào lĩnh vực Tài chính - khoảng 99,7% của danh mục đầu tư.
Xem xét các khoản đầu tư cá nhân, Bank Ozk (OZK) chiếm khoảng 1.68% tổng tài sản, tiếp theo là Invesco Ltd. (IVZ) và Interactive Brokers Group, Inc. (class A) (IBKR).
Câu chuyện tiếp tục. 10 khoản đầu tư hàng đầu của FXO chiếm khoảng 16.07% tổng tài sản đang quản lý của nó.
Hiệu suất và Rủi ro
Tính đến nay, lợi suất của Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust khoảng 10.08%, và nó đã tăng khoảng 21.33% trong 12 tháng qua ( tính đến 08/25/2025). FXO đã giao dịch giữa $45.90 $59.11 trong khoảng thời gian 52 tuần qua.
Quỹ có beta là 1.02 và độ lệch chuẩn là 22.53% trong khoảng thời gian ba năm qua, điều này khiến FXO trở thành lựa chọn rủi ro trung bình trong lĩnh vực cụ thể này. Với khoảng 106 tài sản, nó hiệu quả trong việc đa dạng hóa rủi ro cụ thể của công ty.
Các lựa chọn thay thế
Quỹ ETF AlphaDEX Tài chính First Trust là một lựa chọn hợp lý cho các nhà đầu tư đang tìm cách vượt trội hơn so với phân khúc các quỹ ETF Tài chính trên thị trường. Tuy nhiên, có những quỹ ETF khác trong lĩnh vực này mà các nhà đầu tư có thể xem xét.
Vanguard Financials ETF (VFH) theo dõi chỉ số MSCI US Investable Market Financials 25/50 và ETF Financial Select Sector SPDR (XLF) theo dõi chỉ số Financial Select Sector. Vanguard Financials ETF có 12,88 tỷ đô la tài sản, ETF Financial Select Sector SPDR có 52,3 tỷ đô la. VFH có tỷ lệ chi phí 0,09% và XLF thay đổi 0,08%.
Các nhà đầu tư đang tìm kiếm những lựa chọn rẻ hơn và ít rủi ro hơn nên xem xét các quỹ ETF truyền thống được trọng số theo vốn hóa thị trường nhằm mục tiêu đạt được lợi nhuận tương đương với các quỹ ETF Tài chính.
Kết luận
Để tìm hiểu thêm về sản phẩm này và các ETF khác, hãy tìm kiếm các sản phẩm phù hợp với mục tiêu đầu tư của bạn và đọc các bài viết về những phát triển mới nhất trong vũ trụ đầu tư ETF, vui lòng truy cập Trung tâm ETF của Zacks.
Bạn muốn nhận những khuyến nghị mới nhất từ Zacks Investment Research? Hôm nay, bạn có thể tải xuống 7 Cổ phiếu Tốt nhất cho 30 Ngày tới. Nhấn vào đây để nhận báo cáo miễn phí này.
Báo cáo Nghiên cứu ETF AlphaDEX Tài chính First Trust (FXO):
Bài viết này được xuất bản lần đầu trên Zacks Investment Research (zacks.com).
Nghiên cứu Đầu tư Zacks
Xem bình luận