Анализ модели экономики токенов и обсуждение перспектив платформы Friend.Tech
Резюме
Friend.Tech, как знаковое приложение в области SocialFi, было запущено в августе 2023 года. Эта платформа позволяет KOL токенизировать и торговать своим социальным влиянием, что привлекло широкое внимание. В этом отчете на основе анализа данных в блокчейне подробно рассматривается экономическая модель токенов Friend.Tech:
Цена Токенов растет экспоненциально, принося значительную прибыль KOL, но также ограничивает размер сообщества поклонников. 99.94% аккаунтов имеют количество Токенов в диапазоне от 0 до 100, цена в основном ниже 4 ETH.
Жесткий механизм ценообразования привел к резкому снижению объема торгов высокоценными токенами. Среднее количество сделок в день за сутки составило всего 7 раз, после чего осталось на уровне 1 или ниже. Перспективы устойчивой прибыли текущей модели неясны.
Четкое арбитражное пространство привлекло множество спекулянтов и роботов, что составило 90,6% от общего объема торгов. Однако только 18,6% спекулянтов получили положительную прибыль, из которых половина была получена 10,8% спекулянтов, не привязавших свои социальные аккаунты.
После комплексного анализа мы считаем:
Устойчивость экономической модели Friend.Tech довольно низка. После роста цен на токены более высокие затраты на удержание и более низкие прибыли могут помешать участию пользователей, что приведет к снижению объема торгов. Платформа должна постоянно привлекать новых пользователей, чтобы поддерживать активность, но долгосрочные возможности вызывают сомнения.
Эта платформа может иметь потенциал для развития в области социальных функций. Арбитражный токен может способствовать самопроизвольному продвижению пользователями. Связи между пользователями довольно тесные, они склонны к взаимовыгодному поведению, что имеет демонстрационное значение для модели SocialFi. Однако опыт использования нуждается в улучшении, и бизнес-модель легко копируется, что может повлиять на долгосрочное развитие.
Один. Введение в Friend.Tech
Новая попытка в модели SocialFi
SocialFi, как горячая концепция в области Web3 после DeFi и GameFi, объединяет децентрализованные финансы и социальные медиа, позволяя пользователям напрямую получать экономическую ценность от социальных взаимодействий и создания контента.
Разработчик Racer запустил Friend.Tech 10 августа 2023 года, позволяя пользователям торговать правом на приватный чат один на один с другими людьми за криптовалюту. Этот способ прямой связи социального влияния с экономической ценностью крайне привлекателен для пользователей, увлеченных обсуждением криптовалюты. Он предоставляет обычным пользователям возможность напрямую общаться с KOL, а также открывает новые каналы монетизации влияния для KOL.
Механизм работы Friend.Tech
Пользователи связывают аккаунт Twitter, каждый аккаунт соответствует одной группе ключей, количество не ограничено.
Начальное количество ключей равно 0, пользователь бесплатно получает первый ключ для активации функции.
Пользователи могут покупать ключи других пользователей и становиться их владельцами, получая право на личные переписки один на один.
Пользователь может приобрести несколько экземпляров Keys(, включая свой собственный ), а также может продать имеющиеся у него Keys на платформе.
Friend.Tech работает на цепочке Base, информация о ключах хранится в смарт-контрактах, транзакции оплачиваются ETH. Учетная запись должна быть связана с Twitter, чтобы получить адрес блокчейна, но также можно взаимодействовать со смарт-контрактом напрямую без приложения.
Два. Обзор экономической модели токенов
Жесткий механизм ценообразования
Keys использует фиксированную ценовую формулу, основанную на текущем общем количестве владения, а не традиционное ценообразование на основе книги заказов или AMM.
При покупке пользователь платит: 0.01 × (supply + 1)^2 / 16000 ETH
При продаже, платформа возвращает: 0.01 × supply^2 / 16000 ETH
На практике, при покупке необходимо дополнительно уплатить 10% комиссии ( 5% создателю, 5% проекту ); при продаже пользователь может получить только 90%, оставшиеся 10% также распределяются.
Хотя цена Keys возрастает по степени в зависимости от объема владения, наличие комиссии делает так, что даже при увеличении объема владения продажа не обязательно будет выгодной. Объем владения Keys необходимо увеличить на 10,6%, чтобы вернуть свои вложения, а общие расходы новых пользователей растут экспоненциально.
Анализ преимуществ и недостатков экономической модели
Преимущества:
Избегайте проблем с нехваткой ордеров и волатильностью цен на ранних стадиях холодного старта. Увеличение спреда между покупкой и продажей повышает активность владельцев в продвижении.
Создание возможностей для получения прибыли для инвесторов, которые рано идентифицируют потенциальных KOL.
KOL может получить щедрое вознаграждение за предоставление индивидуального взаимодействия.
Возможность того, что Keys будут бесконечно раздуваться, мала.
Потенциальные проблемы:
Фиксированная цена поощряет покупать дешево и продавать дорого, привлекая большое количество спекулянтов и роботов.
Количество держателей Keys ограничено, а высокие цены на Keys затрудняют привлечение рациональных фанатов.
Активность на платформе может быстро снизиться. Владельцы дорогих Keys, как правило, являются рациональными социальными пользователями или долгосрочными инвесторами, торговля маложивущая.
Платформа испытывает трудности с получением постоянной прибыли от существующих пользователей и должна постоянно искать новые ресурсы KOL.
Три, Анализ данных на блокчейне
3.1 Производительность проекта в первый месяц
После запуска Friend.Tech он быстро стал популярным. 11 августа было зарегистрировано 17,556 созданных ключей, 136,000 транзакций и более 4,000 ETH объема торгов. 21 августа суточный объем торгов превысил 10,000 ETH, количество сделок достигло 525,000, а доход проекта за день составил более 500 ETH.
По состоянию на 19 сентября, общее количество пользователей составляет 206,706 человек, количество созданных Keys — 203,953, количество удерживаемых Keys — 258,859, объем транзакций — 3,049,066 раз, сумма транзакций — 139,530.09 ETH. Привлечение почти 140,000 пользователей за месяц демонстрирует значительный потенциал роста приложений SocialFi.
3.2 Основной анализ типов пользователей
Пользовательские доходы в целом имеют длинный хвост. 90,2% пользовательских доходов находятся в диапазоне ±0,1 ETH, 52,6% достигают положительного дохода, но лишь 2,17% доходов превышают 0,1 ETH. Первые 100 пользователей по доходам составляют 47,9% от общего дохода, но их доля среди пользователей менее 0,1%.
Пользователи платформы могут быть разделены на три категории:
Легкий участник: большинство пользователей, низкая частота сделок, ограниченная прибыль.
KOL в криптовалюте: создание ценности сообщества, в основном за счет прибыли от распределения по протоколу. Определяется как 4 718 пользователей с доходом протокола > 0.1 ETH и привязанным аккаунтом в Twitter.
Спекулянты: активно торгуют горячими токенами для арбитража. Определяется как 44,843 пользователя, чьи общие объемы торгов превышают объем торгов токенами.
3.3 Анализ поведения спекулянтов и доходности
Среди 20 пользователей с наивысшей прибылью есть как известные KOL, так и не связанные с Twitter чистые спекулянты.
В топ-100 по доходам 65 человек являются спекулянтами, 52 из них - KOL, 13 KOL одновременно участвуют в спекуляциях. 45 спекулянтов имеют нулевой доход по контракту, средний доход составляет 53.49 ETH, что выше, чем у других пользователей на 27.26 ETH.
Спекулянты(21.7% пользователей) внесли 78.9% объема торгов и 88.4% суммы торгов. Из них 82.5% суммы торгов связано с KOL Keys.
Только 18,6% спекулянтов являются "умными деньгами", из которых 10,8% не привязаны к социальным аккаунтам и составляют 60,9% общего дохода "умных денег".
Около 186 подозрительных бот-пользователей завершили 27,648 раз "снайперских" сделок, объем торговли составил 463.21 ETH. Эти пользователи в общей сложности достигли положительной прибыли в 2553.84 ETH, что составляет 28.3% от общей положительной прибыли всех пользователей.
3.4 Анализ поведения и доходов KOL
86.5% пользователей имеют доход от протокола, 4,718 пользователей с доходом >0.1 ETH, что составляет 93.2% от общего дохода протокола, в среднем 1.37 ETH.
Доходы трех ведущих KOL по протоколу составляют около 6,000-8,000 USD в день.
99.94% учетных Keys держателей меньше 100, цена меньше 0.6 ETH. Верхний предел количества Keys у топовых KOL составляет около 250, цена меньше 4 ETH.
18.9% пользователей держат свои ключи, 29.3% получают положительную прибыль, в среднем 0.28 ETH. 68.1% KOL дополнительно покупают свои ключи, 535 человек получают прибыль от арбитража с ключами, средняя прибыль 0.14 ETH.
3.5 Анализ устойчивости платформы
Рост цены Keys привел к остановке торгов, скорость снижения объема торгов близка к экспоненциальной функции.
После создания ключей среднее количество сделок в день резко упало с 7 до менее 1.
Через месяц после запуска проекта почти половина ежедневного объема торгов по-прежнему обеспечивается новыми Keys.
За исключением немногих KOL, общий объем торговли Top10 KOL Keys демонстрирует тенденцию к снижению.
3.6 Анализ социальных сетей пользователей
79.2% пользователей подключены в одной и той же платформе.
В среднем у каждого пользователя 3-4 друга, у максимального KOL несколько сотен друзей.
Вероятность того, что друг друга друга друга является другом, составляет около 41,3%, что выше, чем на других платформах.
13.5% Социальные отношения имеют взаимный характер, пользователи покупают Токены друг у друга.
Четыре, выводы и перспективы
4.1 Приложение недостатков
Основные социальные функции просты, отсутствуют яркие моменты для удержания пользователей.
Существуют проблемы с мошенничеством, сетевыми сбоями, задержкой сообщений и т. д.
Невозможно ограничить пользователей в обходе фронтенда для прямого взаимодействия с умными контрактами, что влияет на изначальную цель платформы.
Вопросы защиты конфиденциальности пользователей вызывают беспокойство.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
14 Лайков
Награда
14
4
Поделиться
комментарий
0/400
AirdropChaser
· 08-04 21:23
Завтра я буду тем, кто выведет деньги и совершит Мошенничество
Посмотреть ОригиналОтветить0
OnChainDetective
· 08-04 21:15
обнаружена классическая схема Понци... киты дампят через 3...2...1
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasBandit
· 08-04 21:12
Проекты, которые взлетают на небеса, все такие.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SolidityJester
· 08-04 21:06
Вот это арбитражное пространство, ой-ой, не могу поверить.
Анализ экономической модели Токена Friend.Tech: рост потенциала и вызовы устойчивости.
Анализ модели экономики токенов и обсуждение перспектив платформы Friend.Tech
Резюме
Friend.Tech, как знаковое приложение в области SocialFi, было запущено в августе 2023 года. Эта платформа позволяет KOL токенизировать и торговать своим социальным влиянием, что привлекло широкое внимание. В этом отчете на основе анализа данных в блокчейне подробно рассматривается экономическая модель токенов Friend.Tech:
Цена Токенов растет экспоненциально, принося значительную прибыль KOL, но также ограничивает размер сообщества поклонников. 99.94% аккаунтов имеют количество Токенов в диапазоне от 0 до 100, цена в основном ниже 4 ETH.
Жесткий механизм ценообразования привел к резкому снижению объема торгов высокоценными токенами. Среднее количество сделок в день за сутки составило всего 7 раз, после чего осталось на уровне 1 или ниже. Перспективы устойчивой прибыли текущей модели неясны.
Четкое арбитражное пространство привлекло множество спекулянтов и роботов, что составило 90,6% от общего объема торгов. Однако только 18,6% спекулянтов получили положительную прибыль, из которых половина была получена 10,8% спекулянтов, не привязавших свои социальные аккаунты.
После комплексного анализа мы считаем:
Устойчивость экономической модели Friend.Tech довольно низка. После роста цен на токены более высокие затраты на удержание и более низкие прибыли могут помешать участию пользователей, что приведет к снижению объема торгов. Платформа должна постоянно привлекать новых пользователей, чтобы поддерживать активность, но долгосрочные возможности вызывают сомнения.
Эта платформа может иметь потенциал для развития в области социальных функций. Арбитражный токен может способствовать самопроизвольному продвижению пользователями. Связи между пользователями довольно тесные, они склонны к взаимовыгодному поведению, что имеет демонстрационное значение для модели SocialFi. Однако опыт использования нуждается в улучшении, и бизнес-модель легко копируется, что может повлиять на долгосрочное развитие.
Один. Введение в Friend.Tech
Новая попытка в модели SocialFi
SocialFi, как горячая концепция в области Web3 после DeFi и GameFi, объединяет децентрализованные финансы и социальные медиа, позволяя пользователям напрямую получать экономическую ценность от социальных взаимодействий и создания контента.
Разработчик Racer запустил Friend.Tech 10 августа 2023 года, позволяя пользователям торговать правом на приватный чат один на один с другими людьми за криптовалюту. Этот способ прямой связи социального влияния с экономической ценностью крайне привлекателен для пользователей, увлеченных обсуждением криптовалюты. Он предоставляет обычным пользователям возможность напрямую общаться с KOL, а также открывает новые каналы монетизации влияния для KOL.
Механизм работы Friend.Tech
Пользователи связывают аккаунт Twitter, каждый аккаунт соответствует одной группе ключей, количество не ограничено.
Начальное количество ключей равно 0, пользователь бесплатно получает первый ключ для активации функции.
Пользователи могут покупать ключи других пользователей и становиться их владельцами, получая право на личные переписки один на один.
Пользователь может приобрести несколько экземпляров Keys(, включая свой собственный ), а также может продать имеющиеся у него Keys на платформе.
Friend.Tech работает на цепочке Base, информация о ключах хранится в смарт-контрактах, транзакции оплачиваются ETH. Учетная запись должна быть связана с Twitter, чтобы получить адрес блокчейна, но также можно взаимодействовать со смарт-контрактом напрямую без приложения.
Два. Обзор экономической модели токенов
Жесткий механизм ценообразования
Keys использует фиксированную ценовую формулу, основанную на текущем общем количестве владения, а не традиционное ценообразование на основе книги заказов или AMM.
На практике, при покупке необходимо дополнительно уплатить 10% комиссии ( 5% создателю, 5% проекту ); при продаже пользователь может получить только 90%, оставшиеся 10% также распределяются.
Хотя цена Keys возрастает по степени в зависимости от объема владения, наличие комиссии делает так, что даже при увеличении объема владения продажа не обязательно будет выгодной. Объем владения Keys необходимо увеличить на 10,6%, чтобы вернуть свои вложения, а общие расходы новых пользователей растут экспоненциально.
Анализ преимуществ и недостатков экономической модели
Преимущества:
Избегайте проблем с нехваткой ордеров и волатильностью цен на ранних стадиях холодного старта. Увеличение спреда между покупкой и продажей повышает активность владельцев в продвижении.
Создание возможностей для получения прибыли для инвесторов, которые рано идентифицируют потенциальных KOL.
KOL может получить щедрое вознаграждение за предоставление индивидуального взаимодействия.
Возможность того, что Keys будут бесконечно раздуваться, мала.
Потенциальные проблемы:
Фиксированная цена поощряет покупать дешево и продавать дорого, привлекая большое количество спекулянтов и роботов.
Количество держателей Keys ограничено, а высокие цены на Keys затрудняют привлечение рациональных фанатов.
Активность на платформе может быстро снизиться. Владельцы дорогих Keys, как правило, являются рациональными социальными пользователями или долгосрочными инвесторами, торговля маложивущая.
Платформа испытывает трудности с получением постоянной прибыли от существующих пользователей и должна постоянно искать новые ресурсы KOL.
Три, Анализ данных на блокчейне
3.1 Производительность проекта в первый месяц
После запуска Friend.Tech он быстро стал популярным. 11 августа было зарегистрировано 17,556 созданных ключей, 136,000 транзакций и более 4,000 ETH объема торгов. 21 августа суточный объем торгов превысил 10,000 ETH, количество сделок достигло 525,000, а доход проекта за день составил более 500 ETH.
По состоянию на 19 сентября, общее количество пользователей составляет 206,706 человек, количество созданных Keys — 203,953, количество удерживаемых Keys — 258,859, объем транзакций — 3,049,066 раз, сумма транзакций — 139,530.09 ETH. Привлечение почти 140,000 пользователей за месяц демонстрирует значительный потенциал роста приложений SocialFi.
3.2 Основной анализ типов пользователей
Пользовательские доходы в целом имеют длинный хвост. 90,2% пользовательских доходов находятся в диапазоне ±0,1 ETH, 52,6% достигают положительного дохода, но лишь 2,17% доходов превышают 0,1 ETH. Первые 100 пользователей по доходам составляют 47,9% от общего дохода, но их доля среди пользователей менее 0,1%.
Пользователи платформы могут быть разделены на три категории:
Легкий участник: большинство пользователей, низкая частота сделок, ограниченная прибыль.
KOL в криптовалюте: создание ценности сообщества, в основном за счет прибыли от распределения по протоколу. Определяется как 4 718 пользователей с доходом протокола > 0.1 ETH и привязанным аккаунтом в Twitter.
Спекулянты: активно торгуют горячими токенами для арбитража. Определяется как 44,843 пользователя, чьи общие объемы торгов превышают объем торгов токенами.
3.3 Анализ поведения спекулянтов и доходности
Среди 20 пользователей с наивысшей прибылью есть как известные KOL, так и не связанные с Twitter чистые спекулянты.
В топ-100 по доходам 65 человек являются спекулянтами, 52 из них - KOL, 13 KOL одновременно участвуют в спекуляциях. 45 спекулянтов имеют нулевой доход по контракту, средний доход составляет 53.49 ETH, что выше, чем у других пользователей на 27.26 ETH.
Спекулянты(21.7% пользователей) внесли 78.9% объема торгов и 88.4% суммы торгов. Из них 82.5% суммы торгов связано с KOL Keys.
Только 18,6% спекулянтов являются "умными деньгами", из которых 10,8% не привязаны к социальным аккаунтам и составляют 60,9% общего дохода "умных денег".
Около 186 подозрительных бот-пользователей завершили 27,648 раз "снайперских" сделок, объем торговли составил 463.21 ETH. Эти пользователи в общей сложности достигли положительной прибыли в 2553.84 ETH, что составляет 28.3% от общей положительной прибыли всех пользователей.
3.4 Анализ поведения и доходов KOL
86.5% пользователей имеют доход от протокола, 4,718 пользователей с доходом >0.1 ETH, что составляет 93.2% от общего дохода протокола, в среднем 1.37 ETH.
Доходы трех ведущих KOL по протоколу составляют около 6,000-8,000 USD в день.
99.94% учетных Keys держателей меньше 100, цена меньше 0.6 ETH. Верхний предел количества Keys у топовых KOL составляет около 250, цена меньше 4 ETH.
18.9% пользователей держат свои ключи, 29.3% получают положительную прибыль, в среднем 0.28 ETH. 68.1% KOL дополнительно покупают свои ключи, 535 человек получают прибыль от арбитража с ключами, средняя прибыль 0.14 ETH.
3.5 Анализ устойчивости платформы
Рост цены Keys привел к остановке торгов, скорость снижения объема торгов близка к экспоненциальной функции.
После создания ключей среднее количество сделок в день резко упало с 7 до менее 1.
Через месяц после запуска проекта почти половина ежедневного объема торгов по-прежнему обеспечивается новыми Keys.
За исключением немногих KOL, общий объем торговли Top10 KOL Keys демонстрирует тенденцию к снижению.
3.6 Анализ социальных сетей пользователей
79.2% пользователей подключены в одной и той же платформе.
В среднем у каждого пользователя 3-4 друга, у максимального KOL несколько сотен друзей.
Вероятность того, что друг друга друга друга является другом, составляет около 41,3%, что выше, чем на других платформах.
13.5% Социальные отношения имеют взаимный характер, пользователи покупают Токены друг у друга.
Четыре, выводы и перспективы
4.1 Приложение недостатков
Основные социальные функции просты, отсутствуют яркие моменты для удержания пользователей.
Существуют проблемы с мошенничеством, сетевыми сбоями, задержкой сообщений и т. д.
Невозможно ограничить пользователей в обходе фронтенда для прямого взаимодействия с умными контрактами, что влияет на изначальную цель платформы.
Вопросы защиты конфиденциальности пользователей вызывают беспокойство.
Низкий порог копирования бизнес-модели, угроза однородной конкуренции.
4.2 Мысли о социальных сетях, управляемых Web3
Развитие Web3 должно привлечь пользователей, не занимающихся спекуляцией на токенах.
Высокие затраты на переход пользователей социальных сетей, новые платформы сталкиваются с огромными вызовами.
Токен стимулы являются уникальным способом привлечения клиентов в Web3.
Недостаточная устойчивость экономической модели Friend.Tech, необходимо искать новые точки роста.
Как преобразовать спекулятивных пользователей в настоящих пользователей платформы, является общей проблемой в области Web3.