O novo projeto DeFi do Ethereum, MoneyArk, suscita seguir

Recentemente, os projetos de Finanças Descentralizadas (DeFi) no Ethereum apresentaram um desempenho relativamente morno, em contraste com o entusiasmo em torno das inscrições e do ecossistema Solana. No entanto, um novo projeto chamado MoneyArk destacou-se nesse silêncio. O projeto foi lançado recentemente e completou a distribuição inicial, com seu token $Mark tendo um aumento de preço superior a 20 vezes no dia 10 de dezembro, gerando ampla atenção no mercado.

MoneyArk oferece aos usuários duas formas de participação: a primeira é a compra e manutenção direta do token $Mark, a segunda é depositar USDC em seu cofre algorítmico, prometendo um retorno "permanente" de 0,5% ao dia. Vamos explorar mais a fundo o mecanismo de operação deste projeto.

$Mark: O token principal da MoneyArk

$Mark, como o token de armazenamento de valor do MoneyArk, visa alcançar um crescimento estável a longo prazo. A sua característica reside na utilização de um cofre algorítmico gerido através de transações automatizadas em cadeia, para manter uma baixa volatilidade.

Uma das grandes características do $Mark é o seu mecanismo de taxa de transação. Cada transação gera uma taxa de 10%, dos quais 5% são distribuídos a todos os detentores e 5% são utilizados para fornecer liquidez. Isto significa que uma operação completa de compra e venda gerará uma taxa de transação total de 20%, e este design visa incentivar a detenção a longo prazo em vez de negociações frequentes.

O suprimento total de $Mark é fixo em 100 milhões de unidades, distribuído da seguinte forma:

• 49% alocado para o contrato "buraco negro"
• 19% para distribuição inicial
• 8% fornecer liquidez inicial
• 14% para aumentar os rendimentos do pool USDC inicial
• A parte restante é usada para promoção de mercado, airdrops e distribuição para a equipe

Vale a pena notar que quase metade dos tokens está bloqueada em endereços de buracos negros, e essa parte, na verdade, não circulará. Com o passar do tempo, a proporção de $Mark acumulada no endereço de buraco negro aumentará, e quando atingir 51% do suprimento total, um mecanismo de reequilíbrio será ativado, vendendo 0,5% de $Mark em troca de USDC, e formando um novo par de liquidez com os outros 0,5% de $Mark.

Mecanismo de Pool USDC e Tesouraria Algorítmica

Outra forma de participar é depositar USDC na reserva algorítmica. Os depositantes podem obter um retorno diário de 0,5%, mas é importante notar que o capital não pode ser resgatado, podendo ser recuperado apenas gradualmente através dos retornos diários.

A distribuição dos fundos depositados é a seguinte:

• 85% destinado à compra automática de $Mark
• 10% para o pool USDC para pagamento de rendimentos
• 1% atribuído ao convidador
• 4% reservado para futuras utilizações

Quando o montante de retirada exceder 1% do pool de USDC, o contrato inteligente venderá automaticamente os $Mark detidos para reabastecer o pool.

Os lucros não retirados podem ser reinvestidos, mas após a retirada de parte dos lucros, a base de cálculo dos lucros subsequentes será reduzida em consequência.

Potencial de Desenvolvimento do Projeto e Riscos

A MoneyArk inicialmente projetou um potencial mecanismo de ciclo positivo:

1. A subavaliação e as taxas de transação atraem os primeiros compradores de $Mark
2. Bônus adicional de $Mark atrai depósitos em USDC
3. USDC usado para comprar $Mark, aumentando o preço
4. O aumento do valor da recompensa atrai mais depósitos de USDC
5. Aumento da liquidez detida pelo protocolo de negociação ativo
6. A melhoria de vários dados atrai ainda mais investimentos.

No entanto, 14 dias depois, o bônus extra de $Mark será interrompido, e os depositantes de USDC enfrentarão a difícil escolha entre retirar os ganhos ou reinvestir.

Análise de Estratégia de Participação

De acordo com o tempo e a forma de participação, pode-se dividir grosso modo em quatro situações:

1. A compra antecipada de $Mark é a mais ideal, pois permite desfrutar do aumento de preço e dos dividendos de negociação.
2. O depósito inicial de USDC é subótimo, podendo recuperar rapidamente o custo através de recompensas adicionais.
3. A compra de $Mark na segunda metade do período apresenta um risco elevado, sendo necessário arcar com altas taxas de transação.
4. O risco de depositar USDC na segunda metade é o mais alto, podendo se tornar a liquidez de saída para os participantes iniciais.

É importante enfatizar que, independentemente da forma de participação escolhida, o projeto MoneyArk apresenta riscos elevados, e os investidores devem agir com cautela, avaliando plenamente a sua capacidade de suportar riscos.