В последнее время несколько финансово-технологических компаний запустили услуги по торговле токенами акций, что привлекло широкое внимание рынка. Этот инновационный продукт предоставляет инвесторам совершенно новый способ торговли акциями, что заслуживает более глубокого обсуждения.
Инновационная модель токенов акций
Некоторый известный финтех-компания на рынке ЕС запустила вызывающую большой интерес услугу токенов акций. Эта инновация позволяет пользователям покупать и продавать производные инструменты, отслеживающие цены акций, в долларах США, при этом компания автоматически выполняет обмен на евро, но взимает 0,1% комиссии за обмен.
Основной механизм
Хранение и отображение: Токены акций являются производными инструментами, отслеживающими цену, а базовый актив хранится в европейских счетах компании под управлением лицензированного учреждения США. Компания отвечает за выпуск этих контрактов и их регистрацию в блокчейне. Из-за производной природы пользователи не могут непосредственно выкупить соответствующие ценные бумаги.
Регуляторное соответствие: Эта услуга предоставляется в рамках директивы MiFID II ЕС как деривативный контракт, компания имеет лицензию MFT, что соответствует требованиям ЕС к лицензированию услуг по торговле деривативами. В настоящее время доступно только в странах ЕС, не открыто для США.
Время торговли: в начале торговля возможна пять дней в неделю, с понедельника 02:00 до субботы 02:00 по центральноевропейскому времени/летнему времени.
Обработка действий компании:
Автоматическая настройка позиций для отражения изменений, таких как сплиты акций
Денежное распределение используется для обработки таких событий, как поглощения и слияния.
Автоматическая обработка денежных дивидендов в евро
Продажа средств доступна для вывода на T+1 день
Применение блокчейна: эмиссия токенов акций с использованием технологии блокчейн, первоначально на базе Arbitrum, в будущем планируется миграция на собственную блокчейн Layer2.
Частный рынок капитала: компания впервые реализовала доступ к частному капиталу через блокчейн, предложив европейским пользователям токенизированные акции известной AI-компании и компании аэрокосмической отрасли, что позволяет обычным инвесторам получить доступ к акциям непубличных компаний.
Другой открытый дизайн
Другая криптовалютная торговая платформа выпустила фондовые Токены с более открытым дизайном:
Механизм кастодиана: третья сторона отвечает за покупку и хранение реальных акций или ETF, которые хранятся в надлежащих кастодиальных учреждениях. Каждый Токен привязан 1:1 к основному активу, а механизм резервного подтверждения регулярно проверяется через оракулы.
Механизм отображения: SPL токен на базе блокчейна Solana представляет собой часть права собственности на базовый актив. Поддерживает мелкие инвестиции, минимум от 1 доллара.
Регулирование и соблюдение: активно сотрудничать с глобальными регулирующими органами, внедрять строгие процессы KYC и AML. В настоящее время доступно только для некоторых регионов за пределами США.
Время торгов: поддержка торговли 24/5, преодоление традиционных временных ограничений рынка. Торговля в цепочке может продолжаться в нерабочие часы, но могут возникать колебания цен, похожие на "предсказательные рынки".
Обработка корпоративных действий: не обладая традиционными правами акционеров, но косвенно распределяя дивиденды через механизм корректировки цены токена.
Поддержка блокчейна: в настоящее время на базе Solana, в будущем возможно расширение на другие высокопроизводительные блокчейны. Первоначально запущено 60 американских акций и ETF токенов.
Сравнение двух режимов
Первый тип модели превосходит по соблюдению нормативных требований и охвату мейнстрима, а также предлагает не上市анные акции; второй тип модели охватывает больше регионов, поддерживает нативные цепочные сделки и DeFi-протоколы, что больше соответствует особенностям экосистемы криптовалют.
Возможности для стартапов
Для стартап-команд в настоящее время существует два основных типа возможностей:
Предоставление услуг для определённых групп людей или регионов, охватывающих рынки, которые традиционные брокеры не могут достичь, но которые могут быть охвачены криптовалютами.
Инновации в финансовых продуктах. После того как токены акций будут включены в пул активов, разрабатывать новые деривативные активы и торговые стратегии, такие как контракты с высоким кредитным плечом, ETF с кредитным плечом и т.д., чтобы сформировать дифференцированное конкурентное преимущество.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
10 Лайков
Награда
10
4
Поделиться
комментарий
0/400
SmartMoneyWallet
· 08-04 04:35
0.1% комиссия уже зашкаливает, Кит снова разыгрывает людей как лохов?
Посмотреть ОригиналОтветить0
ShamedApeSeller
· 08-02 14:44
Просто еще одна ловушка для неудачников.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SillyWhale
· 08-02 14:39
Еще нужно взять 0,1%? О чем это, сон наяву?
Посмотреть ОригиналОтветить0
GateUser-00be86fc
· 08-02 14:29
Убытки и прибыли на ваш страх и риск, просто радуйтесь~
Акции токенов: Блокчейн способствует финансовым инновациям, задавая новые тенденции в инвестициях
Акции токенов: новый рубеж финансовых инноваций
В последнее время несколько финансово-технологических компаний запустили услуги по торговле токенами акций, что привлекло широкое внимание рынка. Этот инновационный продукт предоставляет инвесторам совершенно новый способ торговли акциями, что заслуживает более глубокого обсуждения.
Инновационная модель токенов акций
Некоторый известный финтех-компания на рынке ЕС запустила вызывающую большой интерес услугу токенов акций. Эта инновация позволяет пользователям покупать и продавать производные инструменты, отслеживающие цены акций, в долларах США, при этом компания автоматически выполняет обмен на евро, но взимает 0,1% комиссии за обмен.
Основной механизм
Хранение и отображение: Токены акций являются производными инструментами, отслеживающими цену, а базовый актив хранится в европейских счетах компании под управлением лицензированного учреждения США. Компания отвечает за выпуск этих контрактов и их регистрацию в блокчейне. Из-за производной природы пользователи не могут непосредственно выкупить соответствующие ценные бумаги.
Регуляторное соответствие: Эта услуга предоставляется в рамках директивы MiFID II ЕС как деривативный контракт, компания имеет лицензию MFT, что соответствует требованиям ЕС к лицензированию услуг по торговле деривативами. В настоящее время доступно только в странах ЕС, не открыто для США.
Время торговли: в начале торговля возможна пять дней в неделю, с понедельника 02:00 до субботы 02:00 по центральноевропейскому времени/летнему времени.
Обработка действий компании:
Применение блокчейна: эмиссия токенов акций с использованием технологии блокчейн, первоначально на базе Arbitrum, в будущем планируется миграция на собственную блокчейн Layer2.
Частный рынок капитала: компания впервые реализовала доступ к частному капиталу через блокчейн, предложив европейским пользователям токенизированные акции известной AI-компании и компании аэрокосмической отрасли, что позволяет обычным инвесторам получить доступ к акциям непубличных компаний.
Другой открытый дизайн
Другая криптовалютная торговая платформа выпустила фондовые Токены с более открытым дизайном:
Механизм кастодиана: третья сторона отвечает за покупку и хранение реальных акций или ETF, которые хранятся в надлежащих кастодиальных учреждениях. Каждый Токен привязан 1:1 к основному активу, а механизм резервного подтверждения регулярно проверяется через оракулы.
Механизм отображения: SPL токен на базе блокчейна Solana представляет собой часть права собственности на базовый актив. Поддерживает мелкие инвестиции, минимум от 1 доллара.
Регулирование и соблюдение: активно сотрудничать с глобальными регулирующими органами, внедрять строгие процессы KYC и AML. В настоящее время доступно только для некоторых регионов за пределами США.
Время торгов: поддержка торговли 24/5, преодоление традиционных временных ограничений рынка. Торговля в цепочке может продолжаться в нерабочие часы, но могут возникать колебания цен, похожие на "предсказательные рынки".
Обработка корпоративных действий: не обладая традиционными правами акционеров, но косвенно распределяя дивиденды через механизм корректировки цены токена.
Поддержка блокчейна: в настоящее время на базе Solana, в будущем возможно расширение на другие высокопроизводительные блокчейны. Первоначально запущено 60 американских акций и ETF токенов.
Сравнение двух режимов
Первый тип модели превосходит по соблюдению нормативных требований и охвату мейнстрима, а также предлагает не上市анные акции; второй тип модели охватывает больше регионов, поддерживает нативные цепочные сделки и DeFi-протоколы, что больше соответствует особенностям экосистемы криптовалют.
Возможности для стартапов
Для стартап-команд в настоящее время существует два основных типа возможностей:
Предоставление услуг для определённых групп людей или регионов, охватывающих рынки, которые традиционные брокеры не могут достичь, но которые могут быть охвачены криптовалютами.
Инновации в финансовых продуктах. После того как токены акций будут включены в пул активов, разрабатывать новые деривативные активы и торговые стратегии, такие как контракты с высоким кредитным плечом, ETF с кредитным плечом и т.д., чтобы сформировать дифференцированное конкурентное преимущество.