Berachain 生態捕獲 BGT/BERA 的簡單策略

主網即將上線，如何在 Berachain 上輕鬆高效地獲取最多的 BGT/BERA 代幣？這是許多用戶關心的問題。

Berachain 基於 PoL（流動性證明）機制設計了一套鏈上流動性"飛輪"系統，成爲近期備受關注的新興公鏈之一。然而對普通用戶而言，參與門檻較高:從預存款到選擇 DApp、制定收益策略，再到參與治理投票等,每個環節都需要豐富的鏈上經驗和操作技能。這阻礙了大多數用戶最大化獲取 BERA 的機會,目前市場上也缺乏簡化工具。

值得關注的是,StakeStone 推出了市場上首個一站式 Berachain 流動性提供產品"Berachain Vault"。該產品旨在通過全方位的保姆級服務,幫助普通用戶輕鬆參與 Berachain 生態,搶佔早期紅利。從 Berachain 預存款到 POL 機制下的流動性挖礦(Yield Farming),用戶只需一步操作即可完成。

那麼,這款 Vault 產品是否能成爲散戶參與 Berachain 的"直通車"?本文將從 Berachain 爲代表的新興生態需求出發,結合 StakeStone Berachain Vault 的核心設計,探討該產品在降低參與門檻、優化收益管理方面的潛力與價值。

Berachain:POL 機制的"飛輪"與"高牆"

Berachain 的核心創新點在於 Proof-of-Liquidity(POL)機制。用戶必須向特定流動性池提供流動性,才能獲得相應的 BGT(一種可轉化爲 BERA 的治理代幣)獎勵。而哪些流動性池能獲得更多 BGT 排放,則由 BGT 持有者委托的驗證節點投票決定。

這一機制與 Curve 的 ve 模型頗爲相似。可以將 Berachain 簡單理解爲"公鏈版 Curve",或基於 ve 模型運行的公鏈。

在 POL 機制下,驗證節點的投票直接影響 BGT 的排放和分配,這將極大刺激生態項目主動創建各類流動性激勵計劃,以爭取更多 BGT 排放,形成類似 Curve 上的"賄選"生態。

Berachain 將這一邏輯深入到鏈的底層架構中,使得用戶、驗證節點、DApps 之間形成高度協作的"利益共同體":

理想情況下,驗證節點和 DApp 的利益高度一致。前者有動力將更多 BGT 排放給交易量高、活躍度強的 DApp,後者則會通過提高對 LP 用戶的激勵回報,吸引更多用戶參與流動性池,使這些高交易量的池子產生更可觀的收益。

隨着更多用戶因高回報湧入流動性池,DApp 的治理支持和流動性規模進一步提升,從而爭取到更多 BGT 排放權。這種持續擴大的流動性和治理權重,不僅壯大了協議規模,也反過來吸引更多用戶和資金進入生態,逐步形成強勁的正向飛輪。

然而,新的問題隨之而生:一旦 Berachain 主網上線,普通用戶該如何判斷並選擇在哪裏提供流動性,來最大化自己的收益?

無論是驗證節點的選擇、生態項目的選擇還是流動池的選擇,每一層都需要對十幾個選項進行深入研究。這無疑對參與者構成了一道"高牆"。

對比 Curve,Berachain 生態同樣需要一整套服務用戶的生態項目來支持。其中,投票委托平台 Convex 和一站式收益平台 Yearn.finance 將成爲解決普通用戶核心痛點的不可或缺組件。

典型的用戶困境包括:

• 信息不對稱:不同 DApp/流動性池的收益情況和治理權重分配處於動態變化中,散戶需投入大量精力和時間跟蹤、研究每個項目的動態,才能做出最優選擇;
• 規模效應劣勢:單個散戶的流動性貢獻較小,在競爭排放權的過程中難以與大型資金體量的項目方或專業玩家抗衡,較難通過單獨參與獲得規模效應;
• 操作復雜度:要同時管理流動性、參與投票治理並優化收益,對普通用戶而言門檻較高,稍有不慎就可能錯失最佳機會,如未能及時調整投票方向或重新分配流動性,都可能直接影響整體收益;

在這種需求背景下,全鏈流動性資產協議 StakeStone 推出了專爲 Berachain 生態設計的創新產品 Berachain Vault,成爲 Berachain 官方首推的全市場目前最早的一站式 Berachain 挖礦服務平台。

StakeStone Berachain Vault:一次存入,兩個網路,多重收益

在 DeFi 領域,"Vault"是一種旨在簡化用戶操作體驗的自動化投資策略。用戶只需存入資產,協議即可自動執行一系列金融交易,通過各種策略組合來最大化收益。然而傳統 Vault 產品雖然提供了便捷的資產管理,但在收益增值和流動性釋放上存在明顯限制。

一方面,用戶存入的通常是 ETH 等非生息的底層原生資產,盡管具備高市場認可度,但無法直接產生收益;另一方面,存入 Vault 後流動性往往被鎖定,難以進一步利用,限制了用戶的投資靈活性。

隨着 stETH、pufETH、rzETH 等生息資產逐步成爲主流,Vault 產品也隨之進化,開始支持這些內嵌收益邏輯的資產,使其不僅能夠捕獲 PoS 質押等基礎收益,還能進一步通過流動性挖礦、借貸等組合策略疊加收益,最大化用戶的投資回報。

那麼,如果在此基礎上,將鎖定在 Vault 的流動性以 Valut LP Token 的形式釋放出來,並允許其參與各類 DeFi 收益場景,不就能將多層收益疊加到極致?

以此次推出的 Berachain StakeStone Vault 爲例,它就是這樣一款創新產品,不僅延續了 Vault 的資產管理功能,還通過 Vault+Vault LP Token 的創新,爲用戶徹底打開了多重收益的所有維度:

• 將 Berachain Vault 的 LP 資產封裝爲生息資產:允許想要參與 Berachain 生態掘金的用戶存入 ETH、STONE 等 LP 資產(生息或非生息),Vault 接收資產後,通過 POL 機制下的流動性挖礦和治理收益策略,將 LP 資產針對特定的流動性場景以實現回報最大化,並基於此封裝成具有生息能力的 Vault LP Token(如 beraSTONE)。
• 再基於封裝後的生息資產進行 DeFi 收益組合:隨後,能夠將 Vault LP Token 用於以太坊上的各類成熟 DeFi 基礎設施,以實現一個全新的獨特平行宇宙結構,即:生息的來源在 Berachain 等其他鏈上而爲生息活動的配資行爲發生在以太坊主網上。這一結構同時兼顧了新鏈收益高和以太坊主網資金多、DeFi 基礎設施成熟的各自長處,從而有機會成爲 DeFi 市場的新範式。

在 Stakestone 的設計機制中,封裝後的 Vault LP Token 和 ETH 一樣擁有頂級的可組合性--可參與 Uniswap 流動性挖礦、Aave/Morpho 抵押借貸,甚至在 Pendle 中分拆爲 PT 和 YT 等等,進一步放大回報。

所以如果細究的話,StakeStone Berachain Vault 的真正創新之處在於,將一份資產通過二次利用和深度釋放,連結起 Berachain 新興生態和以太坊(或其他 EVM 鏈)成熟網路,形成了"多層次收益"的飛輪效應:

• 第一層收益,底層生息資產的 PoS 收益:用戶可存入 ETH 獲得 STONE 等全鏈流動性資產,cover ETH 的底層 PoS 收益;
• 第二層收益,Berachain 生態的 POL 收益:STONE 存入StakeStone Berachain Vault,在 Berachain 生態獲取 POL 機制下的流動性挖礦收益,並進一步將該層收益封裝爲 Vault LP Token(如 beraSTONE);
• 第三層收益,以太坊上的多元化 DeFi 策略收益:beraSTONE 形式的 Vault LP Token 又可在以太坊上通過槓杆、流動性挖礦等策略再次增收;

這樣,通過結合 Berachain 的生態特性和以太坊的多樣化鏈上收益場景,StakeStone Berachain Vault 實現了一份資產從新興市場到成熟生態的多次復用,最大化收益的同時也徹底釋放流動性潛力,大幅提升了單筆資產的利用效率,還爲 Berachain 生態帶來了更高的資本流動性和市場認可度。

通過這兩種資產,用戶不僅能獲得 Berachain 流動性證明(PoL)機制下的高額 BERA 收益,還能在以太坊主網等成熟生態中實現收益疊加,更重要的是,用戶還能通過參與 StakeStone Vault 提前鎖定未來的治理代幣 STO:

活動期間,用戶通過持有或使用 beraSTONE 和 beraSBTC,可參與總計 1500 萬枚 STO 的獎勵池,其中包括 825 萬枚 Bera-Wave 積分獎勵(積分形式發放,TGE 結算)和 Boyco 活動期間的 400 萬枚 STO 額外獎勵;此外前 10,000 名早鳥用戶(存入 ≥0.042 ETH 或 ≥0.0015 BTC)還將獲得每人 150 STO 的額外激勵。

那如何賺取 Bera-Wave 積分?主要分爲基礎積分規則+ DeFi 加速獎勵兩塊:

1.基礎積分規則:

• 持有 1 個 beraSTONE,每小時可賺取 1 積分;
• 持有 1 個 beraSBTC,每小時可賺取 25 積分(積分按小時累積,無需額外操作);

2.DeFi 加速獎勵--將 beraSTONE 或 beraSBTC 投入以下 DeFi 協議,可顯著提高積分累積速度:

• Uniswap 提供流動性:基礎積分的 5 倍獎勵。
• 精準流動性範圍(±0.1%):當流動性範圍保持在當前價格 ±0.1% 時,可獲得基礎積分的 6 倍獎勵(需持續活躍)。
• 更多協議支持:未來將上線 Pendle、Morpho 等協議,提供更多獎勵機會,進一步提升積分收益。

總的來看,這些獎勵涵蓋了 Berachain PoL、Boyco 協議和未來生態收益,以及 StakeStone 的未來代幣空投,可謂"一魚多喫",爲用戶提供了全方位的 Berachain & StakeStone 參與機會,具體操作流程也很簡單:

1.進入 StakeStone Vault 界面,點擊"Deposit"進入 StakeStone Berachain Vault 界面。

2. 右上角連接錢包。

3. 輸入邀請碼獲得10% 積分 boost 獎勵,發推分享個人的邀請碼,獲得更多返佣獎勵(20%)

4. 存入 ETH/STONE/WETH,可獲得 beraSTONE;存入 SBTC/WBTC/cbBTC/BTCB,可獲得 beraSBTC(暫未開啓),持有 beraSTONE 或 beraSBTC 可以獲得積分。

• 只有以太坊主網資產才可,如不是請點擊"切換網路"切換至以太坊主網上;
• 在左側選擇要存入的資產,輸入金額,然後點擊"存入"按鈕,在