富の罠：暗号資産分野のリスクに警戒せよ

投資の世界では、一度の成功には何度も試みが必要ですが、一度の失敗はすべてを台無しにするのに十分です。私たちの多くは、実際には時代の恩恵と国の発展がもたらす利益を享受しているだけです。

最近、暗号資産分野で再び重大な事件が発生しました。あるデジタル通貨取引プラットフォームの創設者が「真実」と題した記事を発表し、プラットフォームが現在、ユーザーの出金要求に応えることができないと認め、関わる金額は7000から13000ビットコイン（約4.7億から8.7億人民元）に上るとしています。

このニュースは雷鳴のように響き、多くの投資家に深刻な打撃を与えました。家を失った人もいれば、巨額の借金を背負った人もいます；10年の貯蓄を失った人もいます；さらに、インターネット金融の暴落を経験した被害者が、今再び同じ運命に見舞われています。

これらの経験は、中産階級の富の脆弱性を深く認識させてくれました：

1. 彼らは自分たちが裕福だと考えていますが、実際には財力は限られており、一度の重病や投資の失敗で瞬時に貧困に戻る可能性があります。
2. 彼らは自分たちが価値投資をしていると思っていますが、実際にはギャンブルに参加しています。
3. 彼らは高い利益を追求し、財務の自由を夢見ているが、最終的には他者が富の自由を実現するための踏み台となってしまう。

規制のない暗号資産市場では、人間の暗い側面が無限に拡大されます。以下は一般的な収穫手段のいくつかです:

取引マイニングと高利回り資産運用

一部の取引プラットフォームは、いわゆる「取引マイニング」モデルを導入し、取引手数料をプラットフォームのトークンの形で全額ユーザーに返還すると約束し、ほとんどのプラットフォームの収入がトークン保有者に分配されると主張しています。このモデルは多くの投資家を惹きつけ、プラットフォームの取引量は一時的に世界一位に達し、プラットフォームのトークン価格もほぼ100倍に急騰しました。

しかし、これは本質的には間接的なICO（初回トークン提供）です。投資家は価値のあるビットコインを使って、プラットフォームが発行するゼロコストのトークンと交換し、大部分の手数料の配当は実際には取引プラットフォームのポケットに流れ込んでいます。

初期の受益者が現金化を始め、新しい資金が流入しなくなると、トークンの価格は暴落し、参加者は大きな損失を被ります。ある投資家はあるプラットフォームのトークンを購入するために約200万元を投じましたが、4ヶ月後に離脱した際にはわずか10数万元しか残っておらず、一時は自殺を試みることさえありました。

取引マイニングの他に、高利回りの資産運用も一般的な誘いの一つです。あるプラットフォームは、デジタルドルを預けることで最大18%の年率収益を得られると約束しています。しかし、このような高収益は持続することが難しく、最終的には資金プール操作に変わり、完全に崩壊するまで続くことになります。

2019年6月、"通貨圈第一大資金盤"と称されるプロジェクトが崩壊し、関与した金額は200億元に達した。その運営モデルは単純で過酷である：絶えずダウンラインを発展させ、高い収益率と高いリベートで投資家を引き付け、月利率は最大10%を約束している。

業界の専門家が言うように、もしビジネスモデルが企業に利益をもたらさず、大量の正のキャッシュフローをもたらす場合、その企業はポンジスキームを行っている可能性が高い。

エアドロップ通貨の誘惑

いわゆる「エアドロップ通貨」とは、実際の価値の支えがない暗号資産を指します。それらはしばしば高尚な概念で包装され、素晴らしいビジョンを語りますが、実際には投資家が富を自由にするためのツールに過ぎません。

発行者にとって、エアドロップコインを発行することはほとんどコストがかからない。魅力的なストーリーやマルチ商法を用いて下位を開発するだけで、個人投資家を引き付けることができる。一方、普通の投資家が利益を得るためには、新たな買い手がより高い価格で引き受けることを期待する必要がある。しかし、価格が高騰すると、コストゼロの大量のトークンを持つ投資家は、しばしば価格を下げて現金化することを選び、残されたのは無残な状況となる。

ある著名な暗号資産プロジェクトの創始者が、トークンを売却して200億元を現金化した後、海外に逃げた。一部のいわゆる"通貨界の大物"が発行したトークンはすでに90%下落しているが、彼らは依然として贅沢な生活を送っている。これらのエアトークンは利益を生み出すこともなく、正のキャッシュフローもなく、本質的には収穫ゲームに過ぎない。

高レバレッジ契約の危険

暗号資産業界では、高レバレッジの契約取引は非常に危険なゲームです。一部のプラットフォームでは125倍のレバレッジを提供しており、値上がりや値下がりの制限がなく、有効な規制も欠けています。取引所のダウン、方向性の強制清算、前倒しの強制清算などの問題が頻繁に発生し、最終的に取引者は取引所の「盤中料理」となってしまうことが多いです。

2018年、著名なテクノロジー企業に勤めていた起業家がビットコインの契約取引で大きな損失を被り、最終的に命を絶つことを選びました。報道によると、彼は高いレバレッジを使ってビットコインを売り、累積損失は2000ビットコインを超え、価値は1億元を超えました。最終段階では、彼は100倍のレバレッジを使用していました。

100倍のレバレッジは、1%の価格変動が全ポジションの強制決済を引き起こす可能性があることを意味し、ビットコインの価格が毎日10%変動することは珍しくありません。

多くの契約取引を行う投資家は、1回または2回の大きな市場でかなりの利益を得る可能性がありますが、最終的にはしばしばすべての利益や元本を失い、さらには借金を抱えることになります。

"韭菜"にならないための方法

暗号資産分野の詐欺が繰り返し成功する理由は、根本的には人間の弱点を捉えているからです。欲望、嫉妬、機会を逃す恐れ、これらは人間性の中で克服しがたい弱点です。

他の人が暗号資産に投資して急速に富を得たというニュースを見ると、多くの人は抑えきれず、一夜にして豊かになりたいと考えます。そのため、彼らは様々な出所不明の高収益投資商品に投資し、エアドロップ通貨を炒め、高レバレッジの契約取引を行うようになります。しかし、これらの行動はしばしば彼らを完全な"韭菜"にしてしまいます。

暗号資産の世界では、現在、ビットコインやUSDTなどの少数の通貨だけが実際のアプリケーションや具体的なシナリオを持っています。他のほとんどの暗号化通貨は基本的に概念を炒作しているか、単なる詐欺です。

人間の弱点に直面して、私たちは抑制を学ぶ必要があります。バフェットが言ったように、誰もが自分が徐々に富を得ることを望んでいません。しかし実際には、バフェットは30歳で人生最初の100万ドルを稼ぎ、37歳で1000万ドルに達し、47歳を過ぎてから富は指数関数的に増加し始めました。彼の99％の富は50歳以降に蓄積されました。

人生はマラソンであり、鍵は自分に合ったコースを見つけ、自分の能力の限界を認識し、粘り強く前進することです。また、人生の中で「ロス」を避けることを常に心に留めておく必要があります。財産、キャリア、人間関係のいずれにおいても、一度の重大な失敗があなたを二度と立ち上がれない状況に陥れる可能性があります。

私たちはしばしば自分の能力を過大評価し、成功を個人の才能や努力に帰属させます。しかし、実際には私たちのほとんどは時代の潮流に乗った恩恵を受けており、経済発展がもたらす利益を享受しています。

今持っているすべてのものを大切にし、軽率にリスクを冒さないでください。投資の世界では、元本を保護し、大きな損失を避けることが高いリターンを追求することよりも重要です。